Một vài kiến thức cơ bản về đầu cơ ngắn hạn

Một vài kiến thức cơ bản về đầu cơ ngắn hạn I) Một vài khái niệm ban đầu. 1) Đầu cơ chứng khoán ngắn hạn là gì? Là hoạt động mua vào, giữ và bán ra cổ phiếu nhằm kiếm lời trong khoảng thời gian ngắn nhờ sự biến động giá cp trên thị trường. Cụm từ "ngắn hạn" ở đây chỉ khoảng thời gian từ vài giờ đến khoảng 18 tháng. Trong những phần sau tôi sẽ bỏ hai từ "ngắn hạn", dùng cum từ "đầu cơ CK" cho ngắn gọn. 2) Ý nghĩa của đầu cơ ngắn hạn đối với thị trường: Tạo ra tính thanh khoản của cổ phiếu. Cổ phiếu được giao dịch thường xuyên hơn, những nhà đầu tư dài hạn dễ mua, bán hơn khi cần thiết. Qua đó tăng giá trị của cổ phiếu. Có người cho rằng đầu cơ CK là xấu. Đó là quan niệm sai lầm. Nếu không có đầu cơ ngắn hạn thì cũng không có TTCK. Hơn thế kỳ thị đầu cơ ngắn hạn là bạn đã bỏ qua một cơ hội kiếm lợi nhuận trên TTCK. 3) Một số dạng đầu cơ CK - Đầu cơ siêu ngắn hạn: Mua, giữ từ vài giờ đến vài ngày rồi bán đi. Người ta còn gọi bằng thuật ngữ T+0, T+1, T+2, T+3 v.v..., hoặc Day`s Trader. Cách đầu cơ này rất khó, cần có chuyên môn cao. Tôi không am hiểu nhiều nên sẽ không nói ở đây. - Đầu cơ chờ giá lên: Mua vào cổ phiếu khi còn giá thấp, giữ và bán ra ở giá cao. Đây là cách đầu cơ rất phổ biến. Tôi sẽ nói chủ yếu về cách đầu cơ này. - Đầu cơ chờ giá xuống: Vay cổ phiếu từ những công ty môi giới chứng khoán bán đi ở mức giá cao, chờ giá xuống mua lại trả. Hiện nay ở VN chưa có hình thức cho vay cổ phiếu nên chưa thế thực hiện được. Tôi cũng không đề cập đến hình thức đầu cơ này. - Lũng đoạn thị trường: Bằng nhiều thủ đoạn khác nhau tạo ra sự biến động giá cp trên thị trường theo ý muốn nhằm trục lợi. Tôi không biết gì về lĩnh vực này nên không nói tới. 4) Ưu nhược điểm của đầu cơ CK: - Ưu điểm: Cho phép kiếm lợi nhuận nhanh trên TTCK nếu biết cách và may mắn. - Nhược điểm: Dễ mất tiền nhanh nếu không biết cách và gặp rủi ro. 5) Nhà đầu tư cá nhân có nên đầu cơ CK hay không: - Có, nếu hội tụ đủ điều kiện để thực hành. Loeb nói:"Nhà đầu tư cá nhân muốn thành công phải biết đầu cơ ngắn hạn." - Không, nếu như không đủ các điều kiện. - Những bạn không đủ điều kiện hoặc không muốn đầu cơ CK cũng nên biết về lĩnh vực này để tránh sai lầm, mất tiền oan. II) Những điều kiện cần có để đầu cơ CK: 1) Có thời gian: Đây là điều kiện rất quan trọng. Vì bạn phải thường xuyên quan sát thị trường, theo dõi các phiên giao dịch và phản ứng kịp thời khi thị trường có biến động bất ngờ. Nếu bạn không có điều kiện này thì không nên đầu cơ CK. 2) Có kiến thức: Bạn cần có những kiến thức tối thiểu về phân tích hoạt động doanh nghiệp (phân tích cơ bản) và phân tích kỹ thuật (PTKT, TA). Ngoài ra bạn cần có kiến thức về thị trường. Giá cổ phiếu và thị trường CK nói chung thay đổi ngẫu nhiên, nhưng cũng có những quy luật nhất định. Cần hiểu những quy luật đó mới mong tìm được cơ hội kiếm lợi nhuận. 3) Có kinh nghiêm: Kinh nghiệm là rất quan trọng, nó cho phép bạn tìm ra những cơ hội kiến tiền nhanh, độc đáo và tránh những sai lầm dẫn đến mất tiền. Đầu cơ CK không phải là khoa học nên không thể học được. Quan trọng hơn cả là những kiến thức bạn tự rút ra từ kinh nghiệm của riêng mình. 4) Có khả năng chế ngự tình cảm: Chúng ta thường mắc sai lầm khi quá tham lam, quá vui mừng cũng như quá hổt hoảng, lo sợ. Khả năng chế ngự tình cảm là điều kiện rất quan trọng để chúng ta đỡ mắc sai lầm. 5) Kiên trì: Là đức tính rất cần thiết để thành công trong đầu cơ CK. Bạn cần kiên trì học hỏi, rèn luyện mới mong thành công được. Ngoài ra cần kiên nhẫn chờ đợi thời cơ tốt để mua bán đúng lúc. 6) Có khả năng tư duy độc lập, kiên định: Đầu cơ CK là móc túi số đông lấy tiền bỏ vào túi mình. Vì vậy nhiều khi bạn phải hành động trái với triết lý thông thường, ý kiến của số đông. Nếu không có khả năng tư duy độc lập, bạn sẽ hành động như cách của mọi người. Ngoài ra cũng không kiên trì quan điểm của mình được. 7) Có tính sáng tạo: Những gì nhiều người biết thì không mấy giá trị. Bạn cần biết sáng tạo ra những chiêu thức độc đáo cho riêng mình, biết tìm cơ hội kiếm tiền ngay khi tưởng chừng như không thể hoặc rất mạo hiểm. Đây là bảy vía của một nhà đầu cơ thành công. Chúng ta thấy, yêu cầu về bản lĩnh của bạn là quan trọng hơn cả. Kinh nghiệm là rất cần thiết. Còn kiến thức là yếu tố cuối cùng, xét theo mức độ quan trọng. Tuy nhiên những yêu cầu này cũng không quá cao. Giỏi quá chưa chắc đã tốt. Bạn chỉ cần đáp ứng được ở mức trên trung bình là có thể thành công. Ngoài ra may mắn cũng là một yếu tố quan trọng. Bạn cần được Thần tài phù hộ. III) Lựa chọn cổ phiếu cho đầu cơ ngắn hạn 1) Có cần lựa chịn cổ phiếu cho đầu cơ ngắn hạn hay không? Trả lời: Không cần. Biến động giá cổ phiếu trong ngắn hạn phụ thuộc vào chủ yếu xu thế thị trường, những thông tin tốt hỗ trợ tăng giá cũng như những thông tin xấu tác động giảm giá , không phụ thuộc vào thực chất của cổ phiếu đó. Vì vậy để đầu cơ ngắn hạn có thể chọn bất kỳ cổ phiếu nào. Davas nói:"Không có cổ phiếu hay, cổ phiếu dở; chỉ có những cổ phiếu tăng giá và cổ phiếu giảm giá". Quá cầu toàn trong việc lựa chọn cổ phiếu khiến chúng ta bỏ qua cơ hộii quý báu. Tuy nhiên cũng có những điều nên làm, những điều không nên làm khi lựa chọ cổ phiếu cho đầu cơ ngắn hạn. 2) Những điều nên làm: - Chọn những cổ phiếu có tính thanh khoản cao: cho phép chúng ta dễ dàng mua bán với khối lượng lớn. Ngoài ra những cp có thanh khoản cao cũng là những cổ phiếu được nhiều người quan tâm hơn. Khi tăng giá thường tăng nhiều hơn. - Chọn những cổ phiếu hàng đầu (blue chip), những cổ phiếu ngành kinh doanh thời thượng: Nhưng cổ phiếu hàng đầu, những ngành kinh doanh thời thượng thường được nhiều nhà đầu tư quần chúng quan tâm hơn. Khi những cổ phiếu này tăng giá, thường tăng mạnh hơn. Những cổ phiếu loại nàu cũng thường có tính thanh khoản cao. - Chọn những cổ phiếu bạn có hiểu biết nhiều hơn cả: Điều này cho phép bạn dự đoán chính xác hơn. Ưu tiên những cổ phiếu bạn đã có kinh nghiệm giao dịch thành công với nó (nhưng cũng dễ chủ quan => mắc sai lầm!). 3) Những điều không nên: - Chọn cổ phiếu dẫn dắt thị trường: Thị trường thường tăng, giảm giá theo từng đợt. Trong mỗi đợt tăng giá, thường có một cp tăng giá sớm nhất giữ nhịp cho thị trường (indicate leader). Khi bạn nhận ra xu thế thị trường thì những cổ phiếu này đã có giá cao rồi. Hơn nữa bạn cũng không biết giá còn tăng đến đâu. Mua vào với giá càng cao, cang mạo hiểm và lợi nhuận thấp. Mua những cp khác hay hơn, vì giá còn chưa tăng nhiều. Hơn nũa bạn có thể dự đoán được xu thế tăng giảm giá dựa vào cổ phiếu dẫn dắt thị trường. - Chọn cổ phiếu có thể có bất ngờ xấu trong ngắn hạn, như kết quả kinh doanh có thể lỗ trong quý. - Chọn cổ phiếu có tính thanh khoản quá thấp. - Chọn cổ phiếu thuộc ngành nghề quá rủi ro. - Chọn cổ phiếu quá an toàn: Những cp này thường có mức độ biến động giá thấp => không hiệu quả. Ví dụ BF1, VF1. - Không nên cùng lúc đầu cơ vào nhiều cp khác nhau, khiến chúng ta khó theo dõi. Nên tập trung vốn vào một vài cơ hội tốt nhất. Điều này khác hẳn với đầu tư dài hạn là phải đầu tư phân tán vào nhiều cổ phiếu khác nhau để giảm thiểu rủi ro. Nói chung khi mới bắt đầu tập chơi, nên chọn blues chip tốt. Sau khi đã thành thạo, có thể chọn bất kỳ cổ phiếu nào.