Giáo trình nghiệp vụ ngân hàng thương mại

Nghiệp vụ ngân hàng thương mại - 117 - __________________________________________________________________________ Trong sản xuất nông nghiệp những chi phí phát sinh phụ thuộc mật thiết vào chu kỳ tăng trưởng của động thực vật là đối tượng của sản xuất. Khi xét duyệt cho vay ngân hàng chú ý tới đặc điểm sinh trưởng của đối tượng sản xuất đó để xác định chính xác thời điểm giải ngân, mức giải ngân mỗi lần và quan trọng hơn cả là xác định kỳ hạn nợ đối với món vay. Tất cả những yếu tố này đều có thể xác định chính xác nếu nắm rõ được chính xác đặc điểm sinh trưởng của đối tượng trong sản xuất nông nghiệp. (2) Năng lực trả nợ của khách hàng phụ thuộc vào nhiều yếu tố từ môi trường tự nhiên: Sản xuất nông nghiệp trực tiếp tác động vào môi trường tự nhiên như đất, nước và chịu tác động từ các yếu tố khác như thời tiết, khí hậu. Vì vậy, kết quả của quá trình sản xuất chịu ảnh hưởng lớn từ môi trường bên ngoài từ đó quyết định khả năng trả nợ vay của khách hàng. Hơn thế nữa, thị trường nông sản luôn có đặc điểm cơ bản là giá cả co dãn rất lớn so với cung trong khi cầu về các mặt hàng nông sản lại thường không có biến động ngoài dự báo cho nên thường dễ xảy ra tình trạng giá nông sản xuống thấp khi được mùa từ đó ảnh hưởng tới khả năng trả nợ ngân hàng. (3) Công tác tổ chức cho vay quyết định tới chi phí hoạt động của ngân hàng trong lĩng vực này: Mặc dù là cho vay sản xuất nhưng do đối tượng vay lại là hộ gia đình không giống như những doanh nghiệp có tư cách pháp lý, tài chính đày đủ và thống nhất nên ngân hàng không thể áp dụng kỹ thuật thẩm định khách hàng cho vay như đối với các doanh nghiệp. Trong khi đó hộ nông dân vay ngân hàng thường rất nhiều về số lượng nhưng doanh số vay bình quân của một món lại rất nhỏ. Vì vậy, số lượng hồ sơ vay rất nhiều, nhỏ lẻ. Từ hai nguyên nhân này ta thấy ngân hàng sẽ gặp khó khăn trong việc quản lý chi phí hoạt động cho vay nếu không đưa ra được mô hình tổ chức cho vay phù hợp đối với những đối tượng như thế này. 2. Đặc điểm hộ nông dân - Về mặt pháp lý: hộ nông dân bao gồm một nhóm người có quan hệ huyết thống, hôn nhân hoặc có chung cơ sở kinh tế. Thông thường đại diện về mặt pháp lý của hộ gia đình sẽ là chủ hộ do pháp luật quy định. Hiện nay ở Việt Nam thành phần kinh tế hộ chủ yếu vẫn chịu sự chi phối của Bộ Luật Dân sự (trong khi các doanh nghiệp chịu chi phối bởi Luật Doanh nghiệp). - Về khả năng tài chính: hiện nay ngân hàng đánh giá năng lực tài chính của hộ nông dân vay vốn chủ yếu theo những nội dung: + Đất đai (quyền sử dụng), trị giá tư liệu sản xuất khác + Sức lao động mà ở đây chủ yếu là kinh nghiệm sản xuất trong nông nghiệp và khả năng tổ chức sản xuất nông nghiệp của hộ (điều này cũng rất quan trọng đối với việc đem lại thành quả to lớn trong sản xuất nông nghiệp). Lê Trung Thành Khoa Quản Trị Kinh Doanh Nghiệp vụ ngân hàng thương mại - 118 - __________________________________________________________________________ Khoa Quản Trị Kinh Doanh Nhìn chung, ở Việt Nam hiện nay kinh tế hộ gia đình trong sản xuất nông nghiệp vẫn chỉ ở mức kinh tế hàng hoá giản đơn còn mang nặng tính tự cấp tự túc nhỏ lẻ cho nên năng lực và hiệu quả sản xuất rất yếu kém khả năng sử dụng vốn vay rất thấp. Do đó, tích luỹ của mỗi hộ từ sản xuất chưa cao (nhiều trường hợp chỉ đủ trang trải chi phí sinh hoạt cơ bản tối thiểu) tài sản không đủ đảm bảo cho việc vay ngân hàng nhiều hơn để có thể mở rộng sản xuất. Hơn thế nữa chính sách phát triển nông nghiệp còn nhiều bất cập và bất hợp lý cũng gây ra khó khăn không nhỏ cho ngân hàng khi thực hiện cho vay trong lĩnh vực nông nghiệp. 3. Phương thức cho vay Do yêu cầu và đặc điểm của cho vay trong nông nghiệp cho nên các ngân hàng cũng cần phải tính toán và lựa chọn những phương thức cho vay phù hợp với khả năng của mình 3.1. Mô hình cho vay trực tiếp: Theo mô hình này, khách hàng thường liên hệ trực tiếp với ngân hàng để vay vốn. Bên cạnh đó còn có thể có sự tham gia của một số công ty, tổ chức tiêu thụ nông sản hay cung ứng nguyên liệu đầu vào trong sản xuất nông nghiệp. Mô hình 6.7 Cho vay có sự tham gia của bên cung ứng Ngân hàng Hộ nông dân vay vốn Công ty kinh doanh vật tư nông nghiệp (3) (2) (4) (1) Chú thích : (1) Ngân hàng và khách hàng xác lập quan hệ tín dụng (2) Công ty vật tư nông nghiệp cung ứng vật tư cho hộ nông dân (3) Ngân hàng thanh toán tiền vật tư cho công ty (4) Hộ nông dân trả nợ vay ngân hàng Lê Trung Thành Nghiệp vụ ngân hàng thương mại - 119 - __________________________________________________________________________ Khoa Quản Trị Kinh Doanh Phương thức cho vay trên có ưu điểm là khách hàng không trực tiếp nhận tiền vay cho nên tránh được tình trạng sử dụng tiền vay sai mục đích dẫn tới rủi ro xảy ra ngoài tầm kiểm soát của ngân hàng. Khách hàng cũng tránh được tình trạng phải tìm mua các yếu tố đầu vào với giá cao cho nên công việc sản xuất thuận tiện hơn tạo dấu hiệu tốt cho việc hoàn trả nợ ngân hàng. Mô hình 6.8 Cho vay có sự tham gia của bên tiêu thụ nông sản Ngân hàng Hộ nông dân vay vốn Công ty tiêu thụ nông sản (4) (3) (2) (1) Chú thích: (1) Xác lập quan hệ tín dụng giữa khách hàng và ngân hàng (2) Ngân hàng cho vay (3) Khách hàng chuyển giao nông sản cho công ty tiêu thụ nông sản (4) Công ty tiêu thụ nông sản bán hàng để trả nợ cho ngân hàng số tiền trong hợp đồng tín dụng hình thành trong bước (1) Phương thức trên có ưu điểm là giúp người vay giải quyết được khâu tiêu thụ hàng hoá nông sản. Giá nông sản lên xuống thất thường nhiều khi đem lại những tổn thất lớn cho nông dân thông qua việc vay ngân hàng mà giải quyết được khâu tiêu thụ trả nợ vay là một lợi thế không nhỏ giúp các ngân hàng khắc phục được tình trạng nợ xấu trong cho vay nông nghiệp. 3.2. Mô hình cho vay gián tiếp: Theo mô hình này khách hàng có nhu cầu vay thường không trực tiếp liên hệ với ngân hàng mà hoàn toàn gián tiếp liên hệ thông qua tổ chức trung gian như tổ hợp tác vay vốn hoặc một công ty kinh doanh nông nghiệp. Lê Trung Thành Nghiệp vụ ngân hàng thương mại - 120 - __________________________________________________________________________ Khoa Quản Trị Kinh Doanh Mô hình 6.9 Cho vay thông qua tổ hợp tác vay vốn Hộ nông dân 1 Hộ nông dân 2 Hộ nông dân n ………… Tổ trưởng Tổ hợp tác vay vốn Ngân hàng Việc thực hiện cho vay thông qua các tổ hợp tác vay vốn giúp ngân hàng khắc phục được tình trạng có quá nhiều món vay nhỏ lẻ. Thông qua tổ hợp tác ngân hàng dễ dàng hơn trong quá trình thẩm định, cho vay, giám sát và thu nợ. Từ đó hạ thấp chi phí tổ chức cho vay ở những khu vực có quá nhiều hồ sơ vay nhỏ lẻ. Mô hình 6.10 Cho vay thông qua tổ chức trung gian Ngân hàng Hộ nông dân (2) (3) (5) (1) Thị trường Tổ chức trung gian (4) Chú thích: (1) Ngân hàng cho tổ chức trung gian vay (2) Tổ chức trung gian cung ứng các yếu tố đầu vào cho hộ nông dân (3) Nông dân giao hàng hoá nông sản cho tổ chức này (4) Tổ chức này tiêu thụ hàng hoá nông sản trên thị trường (5) Trả nợ ngân hàng Lê Trung Thành Nghiệp vụ ngân hàng thương mại - 121 - __________________________________________________________________________ Đây là một mô hình rất phổ biến ở những nước phát triển theo đó hộ nông dân thông qua tổ chức trung gian giải quyết những khó khăn về vốn và tiêu thụ hàng hoá nông sản nên tập trung tối đa nguồn nhân lực vào sản xuất nâng cao năng suất và chất lượng hàng hoá trong nông nghiệp. Những tổ chức trung gian này thường được tổ chức theo hình thức những công ty bán buôn những loại hàng hoá trong nông nghiệp hay nói các khác nó đảm nhận vai trò chuyên môn hoá trong lĩnh vực lưu thông trong nông nghiệp nên giải quyết được tối đa những khó khăn về thị trường trong nông nghiệp. Ngân hàng thực hiện cho vay theo mô hình này cũng không phải đảm nhận những vấn đề nằm ngoài giới hạn chuyên môn của mình như trong các mô hình cho vay trực tiếp trước đây. CÂU HỎI ÔN TẬP 1. Đối tượng của cho vay tiêu dùng là gì? 2. Thế nào là cho vay tiêu dùng trực tiếp? Cho vay tiêu dùng gián tiếp? 3. Đặc điểm của cho vay tiêu dùng? 4. Các yếu tố cần thẩm định khi xét duyệt cho vay tiêu dùng? 5. Nêu ưu, nhược điểm của phương pháp chấm điểm tín dụng khách hàng? 6. Có bao nhiêu phương pháp thu nợ vay tiêu dùng? Phương pháp thu nợ theo quy tắc 78 là gì? 7. Cho vay hộ nông dân nhằm hỗ trợ những khoản chi phí nào trong sản xuất nông nghiệp? 8. Tính thời vụ torng sản xuất nông nghiệp có ảnh hưởng như thế nào tới hoạt động cho vay của ngân hàng? 9. Có bao nhiêu phương thức cho vay trong nông nghiệp? 10. Phân tích lợi thế của phương thức cho vay thông qua tổ hợp tác vay vốn? Lê Trung Thành Khoa Quản Trị Kinh Doanh Nghiệp vụ ngân hàng thương mại - 122 - __________________________________________________________________________ CHƯƠNG VII: CÁC HÌNH THỨC TÍN DỤNG ĐẶC BIỆT Trong xu hướng phát triển mạnh mẽ của kinh tế thị trường, ngân hàng luôn phải đổi mới nghiệp vụ kinh doanh của mình để theo kịp xu thế và đảm bảo vai trò cơ bản của mình trong hệ thống tài chính. Những nghiệp vụ ngân hàng thương hiện đại ra đời đã phản ánh sự thích nghi trước tình hình mới của hệ thống ngân hàng. Thể hiện rõ nhất của sự thay đổi này là sự xuất hiện những hình thức tài trợ mới của ngân hàng đối với doanh nghiệp như bảo lãnh ngân hàng, cho thuê tài chính… Về bản chất thì đây vẫn là quan hệ tín dụng như hình thức biểu hiện đã có sự thay đổi. Thay vì biểu hiện bằng tiền, các hình thức tín dụng này biểu hiện bằng tài sản hay bằng uy tín. Chương này sẽ nghiên cứu hai hình thức cơ bản của loại hình tài trợ đặc biệt đó là cho thuê tài chính và bảo lãnh ngân hàng. I. CHO THUÊ TÀI CHÍNH 1. Những vấn đề chung về cho thuê tài chính 1.1. Khái niệm: Là hình thức cho thuê tài sản dài hạn mà trong đó người thuê chuyển giao tài sản thuộc sở hữu của mình cho người đi thuê sử dụng. Người đi thuê có trách nhiệm thanh toán tiền thuê trong suốt thời hạn thuê và có thể có được quyền sở hữu tài sản thuê, hoặc được quyền mua lại tài sản thuê, hoặc được quyền thuê tiếp theo các điều kiện đã được hai bên thỏa thuận. Thuê mua (leasing) là cách gọi thông dụng ở nước ta nhưng thực chất nó là phương thức thuê tài chính (Financial leases) hay còn gọi là thuê vốn (Capital leases). 1.2. Tài sản thuê mua: Khác với phương thức tài trợ cổ điển dưới hình thức tiền tệ, tài trợ thuê mua được thực hiện dưới hình thức tài sản bao gồn động sản và bất động sản. - Bất động sản: cửa hàng, văn phòng làm việc, nhà ở và cơ sở sản xuất. - Động sản: xe hơi, máy bay, tàu biển, thiết bị sản xuất, thiết bị văn phòng. 1.3. Tính chất pháp lý và kinh tế liên quan đến tài sản thuê mua: - Về mặt pháp lý tài sản thuê mua thực quyền sở hữu của người cho thuê, còn người cho thuê chỉ được quyền sử dụng. Vì vậy, không được quyền bán, thế chấp hoặc cầm cố, chuyển nhượng cho người khác. Trong trường hợp người đi thuê muốn thay đổi hình dáng, địa điểm lắp đặt hoặc vận hành của tài sản thuê mua thì phải được sự đồng ý của người cho thuê. Lê Trung Thành Khoa Quản Trị Kinh Doanh Nghiệp vụ ngân hàng thương mại - 123 - __________________________________________________________________________ - Về mặt kinh tế mặc dù người đi thuê không được chuyển giao quyền sở hữu tài sản, nhưng người đi thuê được hưởng phần lớn lợi ích và gánh chịu phần lớn mọi rủi ro liên quan đến tài sản. Xuất phát từ tính chất đặc thù này mà người ta đã dùng thuật ngữ “Sở hữu kinh tế” để nói đến quyền lợi và trách nhiệm đối với người đi thuê. 1.4 . Thuê mua là hình thức đặc biệt của tín dụng trung và dài hạn: Trong tài trợ thuê mua, mặc dù người cho thuê là sở hữu chủ của tài sản nhưng vai trò của người này là nhà cung cấp tài chính vì vậy tài trợ thuê mua và cho vay trung và dài hạn vẫn có nhiều điểm giống nhau như: - Người cho thuê hoặc người cho vay chuyển giao có thời hạn cho người đi thuê hoặc người vay một lượng giá trị. Nếu là tài trợ thuê mua giá trị được chuyển giao dưới hình thức tiền mặt. - Người đi thuê hoặc người đi vay phải hoàn trả cho người đi thuê hoặc người cho vay toàn bộ vốn gốc và lãi trong thời hạn hợp đồng. 1.5. Người đi thuê: Theo hình thức tài trợ trung và dài hạn bằng tiền, người đi vay theo thông lệ phải có vốn thuộc sở hữu để tham gia ít nhất là 30% giá trị công trình hoặc giá trị tài sản đầu tư. Nhưng đối với phương thức tài trợ thuê mua người cho thuê có thể tài trợ 100% chi phí mua tài sản hay nói cách khác người đi thuê có thể không cần tham gia vốn chủ sở hữu. Xuất phát từ điểm này, tài trợ thuê mua tạo thuận lợi cho các doanh nghiệp tiến hành phát triển kinh doanh trong điều kiện thiếu vốn. - Việc cấp tín dụng thuê mua thường nhanh chóng Do vậy, các doanh nghiệp có điều kiện khẩn trương đầu tư để từ đó có thể nhanh chóng đón bắt cơ hội kinh doanh. - Kỹ thuật tài trợ thuê mua có mức rủi ro thấp và nhờ vậy nó thích ứng với những doanh nghiệp có mức rủi ro cao. Cũng cần lưu ý rằng những doanh nghiệp có mức rủi ro cao thường khó được ngân hàng cho vay trung và dài hạn thông thường. - Phương thức thanh toán tiền thuê linh hoạt, thích ứng với hoàn cảnh, điều kiện sản xuất và tiêu thụ sản phẩm của mỗi một doanh nghiệp hoặc cá nhân. 1.6. Người cho thuê: Việc ra đời và áp dụng phương thức tài trợ thuê mua không phải là loại hình thay thế cho phương thức tài trợ cổ điển như tín dụng trung và dài hạn bằng tiền, bán hàng trả góp… mà nó là loại hình tài trợ bổ sung và tồn tại song song với các loại hình tài trợ khác. Chính tính chất bổ sung này đã tạo điều kiện cho các tổ chức tài chính mở rộng khách hàng và nâng cao năng lực kinh doanh. Thuê mua là hình thức tài trợ ít rủi ro vì các lý do sau: - Người đi thuê với tư cách là chủ sở hữu về mặt pháp lý. Vì vậy, họ được quyền quản lý và kiểm soát tài sản theo các điều khoản hợp đồng thuê mua. Trong trường hợp người thuê không thanh toán tiền thuê theo đúng điều khoản của hợp Lê Trung Thành Khoa Quản Trị Kinh Doanh Nghiệp vụ ngân hàng thương mại - 124 - __________________________________________________________________________ Khoa Quản Trị Kinh Doanh đồng thì người cho thuê được quyền thu hồi tài sản đồng thời buộc bên đi thuê bồi thường thiệt hại nếu có. - Việc hoàn trả tiền thuê được đảm bảo bằng chính hoạt động của tài sản, có nghĩa là người đi thuê sẽ trả tiền thuê bằng kết quả thu được từ việc sử dụng tài sản. - Đối tượng thuê được thực hiện dưới dạng tài sản cụ thể gắn với mục đích kinh doanh của người đi thuê. Nhờ vậy nó giúp cho người đi thuê sử dụng vốn đúng mục đích và tạo ra thu nhập đáng kể hoàn trả tiền thuê đúng hạn. - Mặc dù tài trợ thuê mua mang tính chất dài hạn nhưng việc thanh toán tiền thuê theo định kỳ, chính kỹ thuật này đã nâng cao tính thanh khoản của tài trợ thuê mua. 2 . Các hình thức tài trợ thuê mua 2.1 Thuê mua thuần: Là hình thức thuê mua mà trong đó có sự tham gia của ba bên: bên cho thuê, bên đi thuê và nhà cung cấp tài sản thuê mua. Theo hình thức này bên cho thuê đi mua tài sản thuê mua của nhà cung cấp mà bên thuê cần thuê. Trước khi nghiệp vụ thuê mua xảy ra, bên cho thuê chưa nắm quyền sở hữu về tài sản, bên đi thuê lựa chọn tài sản mình cần thuê và lựa chọn nhà cung cấp theo yêu cầu của mình. * Quy trình nghiệp vụ: Bên cho thuê (lessor ) Nhà cung cấp (Supplier) Bên đi thuê (lessee) (2b) (2a) (1b) (1a) (3b) (4) (1c) (3a) Trong đó: (1a) Bên cho thuê và bên đi thuê ký hợp đồng thuê mua. (1b) Bên cho thuê và nhà cung cấp ký hợp đồng mua tài sản (1c) Bên đi thuê và nhà cung cấp ký hợp đồng phụ như: bảo hành, bảo dưỡng và vận hành tài sản. (2a) Nhà cung cấp lập thủ tục chuyển giao quyền sở hữu tài sản. (2b) Bên cho thuê thanh toán tiền mua tài sản (3a) Nhà cung cấp chuyển giao tài sản cho bên đi thuê. (3b) Bên cho thuê làm thủ tục chuyển giao quyền sử dụng tài sản (4) Bên đi thuê thanh toán tiền thuê theo định kỳ. Lê Trung Thành Nghiệp vụ ngân hàng thương mại - 125 - __________________________________________________________________________ Khoa Quản Trị Kinh Doanh - Ưu điểm: + Bên cho thuê không cần dự trữ tài sản để cho thuê Do vậy, tránh được tình trạng đọng vốn. + Bên đi thuê lựa chọn được đúng thiết bị mình cần. + Bảo đảm tín dụng được thiết lập theo đó bên cho thuê nắm quyền sở hữu tài sản. + Chi phí vận chuyển, chuyển giao do bên đi thuê chịu cho nên bên thuê giảm bớt được một phần chi phí. - Nhược điểm: + Vì tính chất của tài sản mà ngân hàng phải xác định được mức tài trợ phù hợp. Do kết thúc hợp đồng tài sản thuê mua có thể đã lỗi thời nên không thể thanh lý được. + Ngân hàng có thể chịu rủi ro về tài sản do khách hàng không bảo quản tốt tài sản. 2.2. Thuê mua thương mại Là hình thức thuê mua mà bên cho thuê dùng tài sản của mình để cho thuê. Như vậy, hình thức này chỉ bao gồm hai bên: bên cho thuê và bên thuê. Do đó nó còn có tên khác là thuê mua hai bên • Quy trình nghiệp vụ: Bên cho thuê (ngân hàng) Bên đi thuê (1) (2) (3) Trong đó: (1) Hai bên ký hợp đồng thuê mua (2) Bên cho thuê (thường là ngân hàng) chuyển giao tài sản cho bên đi thuê (3) bên đi thuê thanh toán tiền thuê theo định kỳ. Hình thức này có ưu điểm là thủ tục đơn giản do chỉ có 2 bên tham gia. Tuy nhiên, nó có nhược điểm là có thể tài sản thuê mua không đạt tiêu chuẩn kỹ thuật theo yêu cầu của nhà sản xuất (bên đi thuê) và bên cho thuê nhiều khi phải mua dự trữ tài sản để có thể kịp thời đáp ứng nhu cầu của bên đi thuê khi cần thiết. Do vậy, hình thức này chỉ phù hợp với việc cho thuê tài sản thông dụng, có giá trị vừa phải. Lê Trung Thành Nghiệp vụ ngân hàng thương mại - 126 - __________________________________________________________________________ Khoa Quản Trị Kinh Doanh 2.3 Tái thuê mua (Sale – Lease Back) Là hình thức tài trợ trong đó bên đi thuê bán tài sản của mình cho tổ chức tài trợ (bên cho thuê) đồng thời ký hợp đồng thuê tài sản đó để duy trì quyền sử dụng. • Quy trình nghiệp vụ: Bên cho thuê Bên đi thuê (4) (3) (1) (2) (5) (6) Trong đó: (1) Bên cho thuê và bên đi thuê ký hợp đồng mua tài sản (2) Bên cho thuê và bên đi thuê ký hợp đồng thuê mua (3) Bên đi thuê lập thủ tục chuyển giao quyền sở hữu cho bên cho thuê (4) Bên cho thuê thanh toán tiền mua tài sản cho bên đi thuê (5) Bên cho thuê lập thủ tục chuyển giao quyền sử dụng cho bên đi thuê (6) Bên đi thuê thanh toán tiền thuê theo định kỳ. Hình thức này phù hợp với các doanh nghiệp thiếu vốn lưu động để khai thác tài sản cố định hiện có của mình đồng thời không đủ điều kiện để vay vốn của các ngân hàng. Để giải quyết tình trạng này, doanh nghiệp bán một phần hoặc toàn bộ tài sản của mình sau đó thuê lại tài sản đó để sử dụng. Nếu doanh nghiệp đã vay nợ ngắn hạn của ngân hàng nhưng không thanh toán đúng hạn thì ngân thì ngân hàng không thể yêu cầu doanh nghiệp đó bán lại một phần tài sản cho một bên cho thuê (đó có thể là công ty thuê mua thuộc sở hữu ngân hàng) để thanh toán nợ quá hạn, sau đó thuê mua lại tài sản để sử dụng. Trong trường hợp này thuê mua được coi là một biện pháp để giải quyết các khoản cho vay có vấn đề của ngân hàng. 2.4. Thuê mua hợp tác ( Leveraged Lease) Là hình thức thuê mua trong đó bên cho thuê được sự hợp tác của tổ chức tín dụng để tài trợ thuê mua đối với bên đi thuê. Lê Trung Thành Nghiệp vụ ngân hàng thương mại - 127 - __________________________________________________________________________ Khoa Quản Trị Kinh Doanh • Quy trình nghiệp vụ: Ngân hàng Trong đó: (1) Bên cho thuê và bên đi thuê ký hợp đồng thuê mua (2) Bên cho thuê và nhà cung cấp ký hợp đồng mua tài sản (3) Bên cho thuê và người cho vay ký hợp đồng tín dụng. (4) Bên đi thuê và nhà cung cấp ký các hợp đồng phụ như: vận hành, bảo dưỡng, thiết bị… (5) Nhà cung cấp lập thủ tục chuyển giao quyền sở hữu cho bên cho thuê. (6) Nhà cung cấp chuyển tài sản cho bên đi thuê (7) Bên cho thuê thanh toán tiền mua tài sản cho nhà cung cấp. Phần thiếu do ngân hàng cho vay (8) Bên đi thuê thanh toán tiền thuê theo định kỳ. (9) Bên cho thuê trả nợ cho người cho vay. Khác với các hình thức trước, hình thức này có sự tham gia của 4 bên: bên đi thuê, nhà cung cấp và người cho vay. Hình thức này áp dụng trong trường hợp bên cho thuê không đủ vốn hoặc trong các hợp đồng tài trợ có quy mô vượt quá khả năng đáp ứng vốn của bên cho thuê. 1.2.5 Thuê mua giáp lưng (Back-To-Back Lease hay Under Lease) Là hình thức trong đó bên cho thuê đồng ý để bên đi thuê thứ nhất (bên đi thuê đầu tiên) cho bên đi thuê thứ hai thuê lại tài sản đó: Bên cho thuê Nhà cung cấp Bên đi thuê (9) (3) (5) (2) (6) (4) (7) (1) (8) Lê Trung Thành Nghiệp vụ ngân hàng thương mại - 128 - __________________________________________________________________________ Khoa Quản Trị Kinh Doanh • Quy trình nghiệp vụ: Bên cho Bên cho uê 1th Bên cho thuê (1) (3) (2) Trong đó: (1) Bên cho thuê ký hợp đồng thuê mua với bên đi thuê thứ nhất (2) Bên cho thuê giao tài sản cho bên đi thuê thứ hai (3) Bên cho thuê giao tài sản cho bên đi thuê thứ hai. 3. Kỹ thuật nghiệp vụ 3.1. Thẩm định bên đi thuê: - Phân tích tình hình tài chính từ đó đánh giá khả năng thanh toán của bên đi thuê. - Phân tích hoạt động kinh doanh của bên đi thuê từ đó đánh giá khả năng thanh toán tiền thuê đều đặn của bên đi thuê. - Xem xét uy tín của bên đi thuê trong những hợp đồng thuê mua trước đó để đánh giá xem bên đi thuê sự sẵn lòng thanh toán tiền thuê. 3.2. Đánh giá tài sản thuê mua: - Đánh giá về mặt giá cả: so sánh giá tài sản do bê